¿Qué es una estrategia comercial? como desarrollarlo

¿Qué es una estrategia comercial?

Una estrategia comercial es una metodología sistemática utilizada para comprar y vender en los mercados de valores. Una estrategia comercial se basa en reglas y criterios predeterminados que se utilizan para tomar decisiones comerciales.

Una estrategia comercial puede ser simple o compleja e incluir factores como el estilo de inversión (por ejemplo, valor versus crecimiento), capitalización de mercado, indicadores técnicos, análisis fundamental, sector industrial, nivel de diversificación de la cartera, horizonte temporal o período de tenencia, tolerancia al riesgo. , apalancamiento, consideraciones fiscales, etc. La clave es que la estrategia comercial se desarrolle utilizando datos y análisis objetivos y se siga estrictamente. Al mismo tiempo, una estrategia comercial debe reevaluarse y ajustarse periódicamente a medida que cambien las condiciones del mercado o los objetivos individuales.

Comprender las estrategias comerciales

Una estrategia comercial incluye un plan comercial y de inversión bien pensado que describe los objetivos de inversión, la tolerancia al riesgo, el horizonte temporal y las implicaciones fiscales. Es necesario aprender, aceptar y luego respetar las ideas y las mejores prácticas. La planificación comercial implica el desarrollo de técnicas que implican la compra o venta de acciones, bonos, ETF u otras inversiones, y pueden extenderse a operaciones más complejas, como opciones o futuros.

Realizar operaciones significa trabajar con un corredor o corredor de bolsa y determinar y administrar los costos comerciales, incluidos diferenciales, comisiones y tarifas. Una vez ejecutadas, las posiciones comerciales se monitorean y administran, incluido su ajuste o cierre según sea necesario. Se miden el riesgo y el rendimiento, así como el impacto en la cartera y las implicaciones fiscales de las transacciones.

Desarrollo de una estrategia comercial.

Existen muchos tipos de estrategias comerciales, pero la mayoría de ellas se basan en indicadores técnicos o fundamentales. El denominador común es que ambos se basan en información cuantitativa, cuya exactitud puede verificarse con datos históricos. Las estrategias comerciales técnicas se basan en indicadores técnicos para generar señales comerciales. Los traders técnicos creen que toda la información sobre un valor en particular está contenida en su precio y que se mueve con la tendencia. Por ejemplo, una estrategia comercial simple podría ser un cruce de media móvil, donde la media móvil de corto plazo cruza por encima o por debajo de la media móvil de largo plazo.

Las estrategias comerciales fundamentales tienen en cuenta factores fundamentales. Por ejemplo, un inversor puede tener un conjunto de criterios de selección para crear una lista de oportunidades. Estos criterios se desarrollan analizando factores como el crecimiento de los ingresos y la rentabilidad.

Existe un tercer tipo de estrategia comercial que ha ganado importancia recientemente. Una estrategia comercial cuantitativa es similar al comercio técnico en el sentido de que utiliza información relacionada con una acción para tomar una decisión de compra o venta. Sin embargo, la matriz de factores que se tiene en cuenta para tomar una decisión de compra o venta es significativamente mayor en comparación con el análisis técnico. Un operador cuantitativo utiliza múltiples puntos de datos (análisis de regresión de probabilidades comerciales, datos técnicos, precios) para explotar las ineficiencias del mercado y ejecutar operaciones rápidas utilizando la tecnología.

Consideraciones Especiales

Las estrategias comerciales se utilizan para evitar sesgos financieros de comportamiento y garantizar resultados consistentes. Por ejemplo, los operadores que siguen las reglas de salida tienen menos probabilidades de sucumbir al efecto de disposición, que hace que los inversores retengan acciones que han perdido valor y vendan aquellas que están subiendo de valor. Las estrategias comerciales pueden someterse a pruebas de estrés en diferentes condiciones de mercado para medir la coherencia.

Sin embargo, desarrollar estrategias comerciales rentables es difícil y existe el riesgo de volverse demasiado dependiente de una estrategia. Por ejemplo, un operador puede adaptar una estrategia comercial a datos de backtesting específicos, lo que puede generar una confianza falsa. Es posible que una estrategia haya funcionado bien en teoría basándose en datos de mercado anteriores, pero el desempeño pasado no garantiza el éxito futuro en condiciones de mercado en tiempo real que pueden diferir significativamente del período de prueba.