Identificación de acciones específicas: significado, ventajas y desventajas

¿Qué es la identificación de acciones específicas?

La identificación de acciones específicas es una estrategia de contabilidad de inversiones en la que un inversor pretende obtener el tratamiento fiscal más favorable al vender participaciones en un activo que se adquirieron en diferentes momentos y a diferentes precios.

Comprender la identificación de acciones específicas

La identificación de acciones específicas es una estrategia contable para inversores que desean optimizar su tratamiento fiscal al vender sus participaciones en acciones de una empresa o fondo en particular que se compraron originalmente a diferentes precios y en diferentes momentos.

El impuesto a las ganancias de capital se aplica a las ganancias obtenidas por la venta de activos. Un inversor que compra una acción a 10 dólares y luego la vende a 20 dólares recibirá una ganancia de capital de 10 dólares, que está sujeta a impuestos. Un inversor que realiza una sola inversión en un activo no se beneficiará de una identificación de acción específica porque cuando se vende ese activo, el precio de adquisición es el mismo para cada acción de ese activo.

Otro inversor compra 10 acciones cada año durante tres años seguidos. Cada año, el precio por acción, también conocido como base de costo, aumenta en $10. En este escenario, el inversor compra 10 acciones a 10 dólares cada una durante el primer año para una inversión total de 100 dólares. En el segundo año, el inversor compra 10 acciones más a 20 dólares por acción y 10 acciones en el tercer año a 30 dólares por acción.

Si ese inversor decide vender algunas de esas participaciones el próximo año a 40 dólares por acción, la ganancia de capital será ligeramente diferente para cada grupo de acciones, e identificar las acciones específicamente puede ser una estrategia útil para que el inversor optimice el tratamiento fiscal de esas acciones. Comparte. Ganancias de capital.

FIFO, costo promedio e identificación de acciones específicas

El IRS ofrece varias estrategias para informar ganancias de capital, que se describen anualmente en la Publicación 550: Ingresos y gastos de inversión. Se recomienda a los inversores que revisen la última publicación de las normas vigentes sobre presentación de informes sobre ganancias de capital.

Para la mayoría de los fondos, primero en entrar, primero en salir (FIFO) es la opción predeterminada para informar ganancias de capital por la venta de acciones. Se espera que las primeras acciones que compre un inversor sean las primeras en venderse. En nuestro escenario anterior, si un inversionista vende quince acciones en FIFO, venderá 10 acciones compradas en el año uno y cinco acciones compradas en el año dos, lo que muestra una ganancia de capital imponible de $30 sobre cada una de las acciones en el año uno, y una ganancia en la cantidad de $20 por cada acción del segundo año de emisión.

Algunos inversores pueden utilizar el método contable del costo promedio, que promedia el costo de todas las acciones de una cartera y utiliza esa cifra para calcular la renta imponible. En nuestro escenario, el valor promedio de los activos durante tres años es de $20, por lo que vender 15 acciones a $40 daría como resultado una renta imponible de $20 por acción.

Como sugiere el nombre, con una identificación de acciones específica, un inversor puede elegir qué acciones vender. Por ejemplo, podrían vender todas las acciones adquiridas en el tercer año y cinco acciones adquiridas en el segundo año. Podrían vender las cinco acciones que compraron cada año, o cualquier otra operación que un inversor pueda encontrar beneficiosa para su estrategia de inversión particular.

La identificación de existencias específicas proporciona mayor flexibilidad pero requiere un mantenimiento de registros cuidadoso. Además, se recomienda a los inversores interesados ​​en esta estrategia que se familiaricen con las normas fiscales sobre los beneficios de los activos mantenidos durante períodos más cortos. En muchos casos, las ganancias obtenidas sobre un activo mantenido durante sólo un año o menos se gravan a una tasa más alta que los activos mantenidos en una cartera durante un período más largo.

Ventajas y desventajas de la identificación de acciones específicas

El beneficio más básico de utilizar una identificación de acciones específica es que permite a los inversores minimizar las ganancias, maximizar las pérdidas o obtener ganancias a largo plazo en lugar de a corto plazo. Todos estos eventos reducirán la factura fiscal del inversor. Además, el uso de una estrategia específica de identificación de acciones puede permitir a los inversores aprovechar las pérdidas fiscales. La recolección de pérdidas fiscales ocurre cuando un inversionista vende acciones con pérdidas para compensar la obligación tributaria sobre las ganancias de capital.

Una de las desventajas del método de contabilidad de identificación de acciones en particular es que requiere que el inversor sea increíblemente meticuloso en el mantenimiento de registros. Está claro que el uso de esta estrategia contable puede generar los resultados más eficientes desde el punto de vista fiscal. Sin embargo, si su corredora no proporciona una buena interfaz de usuario para vender acciones específicas, tendrá que realizar un seguimiento de los lotes de impuestos en persona. No todos los inversores pueden dedicar tanto tiempo a su estrategia de inversión.