Seguridad cubierta: qué significa, procesamiento de impuestos

¿Qué es un valor cubierto?

Los valores cubiertos son aquellos valores que están sujetos a excepciones establecidas a nivel federal a las restricciones y regulaciones gubernamentales. La mayoría de las acciones negociadas en los Estados Unidos son valores cubiertos.

Comprensión de los valores cubiertos

Los valores cubiertos fueron diseñados para estandarizar las reglas de seguridad y presentación de informes en todo Estados Unidos, en lugar de obligar a las empresas individuales a registrarse, presentar y cumplir con las regulaciones en cada estado. Los costos de cumplimiento varían ampliamente según el estado. Según la Comisión de Bolsa y Valores (SEC), van desde tan sólo una comisión de 100 dólares y el 0,1% del precio de los valores vendidos en Texas, hasta una simple comisión de 1.000 dólares para los valores ofrecidos en Florida.

La Ley de Mejora del Mercado Nacional de Valores de 1996 reemplazó las regulaciones gubernamentales y definió lo que constituye un valor cubierto, también conocido como “valor cubierto federal”. La ley se aplica a los valores que cotizan en bolsas públicas, como la Bolsa de Valores de Nueva York y el Mercado Nacional Nasdaq, o cualquier bolsa nacional con estándares de cotización similares. Las acciones negociadas en ciertos niveles de la Bolsa del Pacífico, la Bolsa de Filadelfia y la Bolsa de Opciones de la Junta de Chicago se clasifican como valores cubiertos, al igual que las opciones que cotizan en la Bolsa de Valores Internacional.

Los valores cubiertos también incluyen valores emitidos por una empresa de inversión que esté registrada o haya presentado una declaración de registro conforme a la Ley de Sociedades de Inversión de 1940. La definición de valores cubiertos se extiende a la venta de esos valores a compradores calificados, según lo define la SEC.

Por tipo de valor, la definición incluye acciones de una corporación, incluidos los American Depositary Receipts (ADR) adquiridos a partir del 1 de enero de 2011, o valores de cualquier tipo adquiridos conforme a un plan de reinversión de dividendos (DRIP) a partir del 1 de enero de 2011. esta fecha. 1 de enero de 2012. Incluye dos clases de bonos, derivados y opciones: variedades menos complejas adquiridas a partir del 1 de enero de 2014 y tipos complejos adquiridos a partir del 1 de enero de 2016.

Tratamiento fiscal de los valores garantizados

Los corredores deben revelar al Servicio de Impuestos Internos el valor ajustado de los valores cubiertos cuando los venden. Esto debe informarse en el Formulario 1099-B. Los contribuyentes que venden valores cubiertos también deben declarar estas transacciones en sus declaraciones de impuestos. Si los valores cubiertos y los valores descubiertos se mantienen en la misma cuenta de inversión, se tratarán por separado a efectos fiscales.

Entran en juego otros criterios. Se designan como valores garantizados las acciones de empresas adquiridas a partir de 2011, así como las acciones en planes de reinversión de dividendos y las acciones de fondos mutuos adquiridas a partir de 2012. Esto significa que muchos bonos, pagarés, materias primas y opciones adquiridos desde 2013 también se clasifican como valores cubiertos. Los valores adquiridos antes de estas fechas son valores descubiertos cuyo valor ajustado no se declara en el momento de la venta.