Definicion de Resistencia: ¿qué es y cómo le afecta?
La resistencia es la capacidad de un material para resistir fuerzas externas y mantener su forma y estructura. Esta propiedad es fundamental para predecir cómo un material responderá a cargas y tensiones. La resistencia se ve afectada por factores como la composición química, la microestructura y el tratamiento térmico del material.
¿Qué es la resistencia?
La resistencia es uno de los elementos fundamentales del análisis técnico (junto con su consecuencia: el soporte). La resistencia es un precio o una zona de precios por encima del mercado actual que restringe el movimiento ascendente de un activo. La resistencia es donde aparece el interés de venta con el tiempo, bloqueando un mayor progreso alcista.
La resistencia puede ser un único punto de precio, como un máximo diario o un máximo horario. La resistencia también puede ser una zona, que es un área de varios pips de ancho, como $0,50/$1,00. Una zona de resistencia es una prueba de un nivel de resistencia que puede superarse en una pequeña cantidad, pero que en última instancia evita que el precio suba, dejando el nivel de resistencia prácticamente intacto. Esto también se puede interpretar en el sentido de que hay aún más oferta alrededor de la zona de resistencia, lo que podría indicar una reversión a la baja.
La resistencia se puede encontrar en cualquier marco de tiempo de análisis de gráfico, donde un marco de tiempo más largo (diario o semanal) sugiere un nivel de resistencia más importante de varios días, mientras que un gráfico de más corto plazo (por hora o 30 minutos) puede revelar solo una resistencia menor. (un buen nivel). para comerciantes diarios).
Resultados clave
- Un nivel de resistencia representa un punto de precio o una zona de precios que un activo no logró superar durante el período de tiempo en cuestión.
- El nivel de resistencia puede tener varios pips de ancho debido a múltiples intentos de superar la resistencia, lo que podría formar una zona de resistencia y hacer que los precios bajen.
- El análisis de la línea de tendencia es una forma sencilla pero poderosa de identificar áreas de resistencia, aunque a menudo se utilizan otras técnicas matemáticas.
- Es importante determinar los niveles de resistencia por varias razones: dónde colocar una orden stop para una posición corta; dónde colocar una orden de toma de ganancias para una posición larga; y cuándo entrar en una posición larga cuando se rompe la resistencia (operación de ruptura).
¿Cómo afectan la oferta y la demanda a la resistencia?
La demanda de un activo es lo que contribuye a su crecimiento a lo largo del tiempo, absorbiendo la oferta del mercado a lo largo del camino. La liquidez se refiere a la suma de la oferta y la demanda totales en un momento dado. Es probable que una alta liquidez limite el movimiento general del precio de las acciones, mientras que una baja liquidez puede dar lugar a un movimiento excesivo de precios, creando potencialmente una brecha.
La fuente de la demanda podría ser noticias macroeconómicas, como un comentario de un funcionario de la Reserva Federal o un informe de ganancias. Sin embargo, después de una serie de auges, la demanda puede eventualmente disminuir o cesar por completo, como en el caso de que «el auge de las compras ha terminado». Si el precio alcanza un techo, ahora funciona como un punto o zona de resistencia.
La oferta puede provenir de varias fuentes, por ejemplo, vender con toma de ganancias alrededor de un punto o zona de resistencia. Otro ejemplo: los titulares de opciones pueden querer proteger sus posiciones en opciones vendiendo muchas acciones a un precio determinado antes de encontrar resistencia. Y, por supuesto, las noticias macroeconómicas pueden incitar a los operadores a ponerse cortos en el mercado para una acción u otro activo en particular si surgen noticias negativas, dejando atrás un punto de resistencia.
La resistencia está hecha para romperse
Mediante el análisis técnico, los operadores pueden identificar un punto o zona de resistencia específica. Es probable que esta zona de resistencia se ponga a prueba en el contexto de una tendencia alcista. Si la tendencia y el interés de compra son suficientes para desafiar un punto de resistencia, los operadores pueden descubrir que el área de resistencia está rota, lo que atrae aún más compradores a la ruptura. También pueden entrar en juego órdenes de compra con un stop loss por encima del área de resistencia, creando otra fuente de compra y rompiendo claramente por encima de la resistencia.
Después de superar un punto de resistencia, no es raro ver a los vendedores probar brevemente el punto de ruptura para ver si se mantendrá. Si esto sucede, los operadores probablemente concluirán que la ruptura de la resistencia es correcta y que hay potencial alcista en juego. Este es un ejemplo de cómo un nivel de resistencia roto se convierte en soporte. Conocido como principio de polaridad, una vez que se rompe la resistencia, se convierte en soporte, y viceversa. Si se trata de un soporte mayor o menor depende ahora del marco temporal de la resistencia. Una ruptura por encima del máximo diario reciente es más alcista que una ruptura por encima de la resistencia horaria.
Negociar usando resistencia
Una vez que se ha identificado un punto de resistencia, los operadores flexibles pueden intentar vender en corto a medida que se acerca un cierto punto de resistencia, digamos $105 por acción, o tomar ganancias en posiciones largas existentes en o cerca de $105, con ambas nuevas fuentes de oferta potencialmente aumentando la resistencia. punto. Los operadores que se han puesto cortos antes de la resistencia especulativa buscarán recomprar tan pronto como el movimiento bajista esperado parezca que está a punto de terminar o terminar.
Si el precio sube para probar el punto de resistencia, estas órdenes de venta para tomar ganancias pueden ejecutarse, reduciendo una fuente de suministro. Si los vendedores en corto especulativos también completan sus pedidos, entonces no hay otra fuente de suministro. Lo más probable es que los vendedores en corto hayan dejado una orden de compra de stop loss por encima de un punto o zona de resistencia, lo que permite un margen de error para el deslizamiento. Si la tendencia alcista continúa y eventualmente rompe el nivel de resistencia, estas órdenes de compra de stop loss podrían activarse, creando una nueva fuente de demanda que impulse el precio al alza. Los traders de ruptura pueden ingresar al mercado desde el lado comprador, agregando otra fuente de demanda de compra.
Determinar los niveles de resistencia usando líneas de tendencia
Las líneas de tendencia son herramientas poderosas para analizar el movimiento histórico del precio de un valor e identificar niveles de resistencia. El siguiente gráfico muestra una vista horaria de las acciones de NVIDIA Corp. (NVDA). Observe cómo el máximo horario se forma en 220,00/50 y posteriormente se rompe, lo que provoca que el precio suba a 230,00/50, que nuevamente se prueba y se mantiene, creando un doble techo. También tenga en cuenta que 220.00/50 luego se convierte en una línea de referencia, actuando repetidamente como soporte y resistencia, respetando el concepto de polaridad de que la resistencia rota se convierte en soporte y viceversa.
En el gráfico diario de NVDA a continuación, vemos cómo las líneas de tendencia y el reconocimiento de patrones básicos pueden proporcionar importantes señales de precios y oportunidades comerciales. En el lado izquierdo, se ha estado formando un patrón de doble techo durante varios días, lo que sugiere un techo y abre un potencial bajista. Los siguientes mínimos crean una línea de tendencia horizontal que se mantiene después de que el precio volvió a caer a 190 dólares por acción. El precio finalmente prueba el nivel de la línea de tendencia de $140 por acción, que se mantiene, y el precio entra en un fuerte canal ascendente, rompiendo la resistencia principal de $190 y subiendo al nivel de $230 por acción. Aquí se está formando otro doble techo, lo que indica que la tendencia alcista ya está completa.
Los lectores astutos habrán notado que los niveles de resistencia encontrados arriba son números claves y grandes y redondos como 140, 190 y 230. A menudo se los conoce como «grandes cifras» psicológicas, lo que significa que los operadores prestan mucha atención a estos niveles como áreas potenciales de apoyo. y resistencia. Puede que no haya una buena razón para prestarles atención, pero el comportamiento psicológico los convierte en niveles potenciales de resistencia.
Determinación de niveles de resistencia utilizando sistemas comerciales.
Se pueden utilizar muchas herramientas técnicas diferentes para determinar los posibles niveles de resistencia basándose en fórmulas matemáticas. Estos incluyen promedios móviles simples y exponenciales (20, 50 y 100 son los favoritos), gráficos de nubes Ichimoku y bandas de Bollinger, por nombrar algunos.
A continuación se muestra un ejemplo de un gráfico NVDA diario con bandas de Bollinger superpuestas. Las Bandas de Bollinger son un indicador de impulso establecido en dos desviaciones estándar del promedio móvil simple de 20 días en el centro. Como puede ver, la Banda de Bollinger superior ha estado conteniendo claramente las ganancias de precios a lo largo de las semanas, proporcionando a los operadores una banda de resistencia superior actualizada. Este nivel se puede utilizar para obtener ganancias en posiciones largas, y la media móvil en el medio determina la tendencia general.
¿Qué es la resistencia?
La resistencia es un punto de precio o una zona de precios que limita el aumento de un valor debido a una mayor oferta que demanda.
¿Cómo determinar los niveles de resistencia?
Los niveles de resistencia se pueden determinar mediante el análisis técnico de gráficos y las diversas herramientas que los acompañan. Las herramientas favoritas utilizadas para identificar niveles de resistencia incluyen máximos clave, líneas de tendencia, promedios móviles (simples y exponenciales), bandas de Bollinger y gráficos de nubes Ichimoku.
¿Cómo operar con niveles de resistencia?
Depende de su posición y visión del mercado, ya que en algún momento la resistencia eventualmente se romperá. Un operador agresivo podría ir en corto justo por debajo de un nivel de resistencia en busca de un retroceso o una reversión por debajo, asumiendo esencialmente que la resistencia se mantendrá. Es probable que el mismo operador también coloque una orden de compra por encima de la zona de resistencia si se rompe. Un operador en ruptura puede entrar en una posición larga si se rompe el área de resistencia. Un operador con una posición larga puede querer colocar una orden de venta para tomar ganancias cerca de la zona de resistencia.
¿Cuál es el principio de polaridad?
El principio de polaridad se refiere al fenómeno de los precios en el que una vez que se rompe la resistencia, se convierte en soporte y viceversa. Una ruptura de una zona de resistencia generalmente va seguida de una verificación rápida del nivel de ruptura para ver si la ruptura se mantendrá o fallará y retrocederá a la baja.
Línea de fondo
Un punto o zona de resistencia se forma cuando los precios no pueden superar esta zona. Los niveles de resistencia se pueden encontrar en gráficos a corto o largo plazo, y los niveles de resistencia a más largo plazo tienen más peso en la dirección general del próximo movimiento de un valor. Los niveles de resistencia se determinan mediante análisis técnico o inspección visual utilizando herramientas como líneas de tendencia, líneas horizontales, promedios móviles y bandas de Bollinger.
Desde una perspectiva comercial, los niveles de resistencia ofrecen diferentes oportunidades comerciales. Puedes seguir la corriente y comprar en la zona de resistencia en busca de una ruptura al alza. Puedes continuar mucho después de que se haya producido la fuga. O puede intentar vender en una zona de resistencia yendo en corto, creyendo que la resistencia se mantendrá y los precios bajarán. Independientemente de su situación, cuando los precios se acercan a una zona de resistencia, es hora de prestar atención a la acción del precio y a las oportunidades posteriores.
Preguntas Frecuentes
1. ¿Qué es la resistencia en el contexto del análisis técnico y por qué es importante?
La resistencia es un precio o una zona de precios por encima del mercado actual que restringe el movimiento ascendente de un activo. Es importante determinar los niveles de resistencia para colocar órdenes stop, órdenes de toma de ganancias y para identificar oportunidades de entrada en una posición larga cuando se rompe la resistencia.
2. ¿Cómo afectan la oferta y la demanda a la resistencia?
La demanda de un activo absorbe la oferta del mercado, contribuyendo a su crecimiento a lo largo del tiempo. Después de una serie de auges, la demanda puede disminuir, lo que convierte al precio máximo alcanzado en un punto o zona de resistencia. La oferta, por otro lado, puede provenir de titulares de opciones, vendedores con toma de ganancias y noticias macroeconómicas negativas, generando zonas de resistencia.
3. ¿Cómo se puede operar utilizando la resistencia?
Los operadores pueden intentar vender en corto cerca de un punto de resistencia o tomar ganancias en posiciones largas existentes en o cerca de un nivel de resistencia. Una vez que se ha identificado un punto de resistencia, los operadores pueden intentar vender en corto a medida que se acerca un cierto punto de resistencia o tomar ganancias en posiciones largas existentes en o cerca de un nivel de resistencia. También pueden operar una ruptura por encima de la resistencia, generando una nueva fuente de demanda que impulse el precio al alza.
¿Problemas o dudas? Te ayudamos
Si quieres estar al día, suscríbete a nuestra newsletter y síguenos en Instagram. Si quieres recibir soporte para cualquier duda o problema, no dude en ponerse en contacto con nosotros en info@wikieconomia.org.