Canal envolvente: qué es, cómo funciona, ejemplo

¿Qué es un canal envolvente?

Un canal envolvente son las bandas superior e inferior alrededor de las barras de precios generadas por una media móvil y una distancia predeterminada por encima y por debajo de la media móvil. La distancia se puede calcular utilizando la variable porcentual por encima y por debajo de la media móvil (es decir, 2%, 5% o 10%) o el número de desviaciones estándar (es decir, 1, 2, 3, similar a las Bandas de Bollinger). ).

A diferencia de los canales de precios tradicionales, los canales envolventes basados ​​en la desviación estándar cambian con el tiempo en respuesta a la volatilidad de los valores, ampliando o estrechando las bandas.

Comprender los canales envolventes

Los canales envolventes se pueden crear utilizando una variedad de técnicas, siempre que trabajen juntos para formar una banda superior e inferior que rodee el precio del valor.

Por ejemplo, un operador podría utilizar una media móvil simple de 20 días y una distancia del 5% para crear un canal envolvente para un valor determinado. Otros ejemplos serían las Bandas de Bollinger o los Canales de Keltner, que son envolventes basadas en la volatilidad creadas utilizando promedios móviles exponenciales.

Muchos traders responden a una señal de venta cuando el precio alcanza la banda superior y a una señal de compra cuando el precio alcanza la banda inferior del canal envolvente. Los operadores a menudo tienen que experimentar con diferentes configuraciones de promedio móvil y distancia para encontrar qué funciona para un valor o mercado en particular. También deben estar atentos a las rupturas y rupturas del canal envolvente en circunstancias más extremas, ya que estas señales pueden proporcionar una mayor confiabilidad y rentabilidad.

Otros indicadores técnicos o patrones gráficos pueden resultar útiles para confirmar reversiones y reducir la incidencia de señales falsas de compra o venta.

Ejemplo de canal envolvente

Los servicios de mapeo definen y calculan la envolvente del canal de diferentes maneras. Por ejemplo, el canal envolvente TC2000 de Worden utiliza una media móvil y el porcentaje de distancia por encima y por debajo de la media móvil.

En este ejemplo, el indicador de Apple se establece en una media móvil simple de 20 días y una distancia del 6%, dibujando las bandas superior e inferior que contienen la gran mayoría de los movimientos de precios entre octubre de 2017 y agosto de 2018.

En noviembre de 2017, el repunte superó la banda superior, generando una señal de venta que precedió a una caída menor seguida de un rango de negociación de tres meses. La caída de febrero atraviesa la banda inferior de la semana, provocando fuertes pérdidas si los compradores entran demasiado pronto. El rebote de marzo se revierte en la banda superior, pero la acción alcanza un máximo ligeramente superior antes de retroceder bruscamente a mediados de mes.

Las señales de compra en abril y mayo producen ganancias saludables, mientras que las ganancias del Día de los Caídos se estancan fuera de la banda superior, creando un patrón de consolidación extendida. Finalmente, el aumento de agosto hasta un nuevo máximo proporciona otra señal de venta falsa, lo que lleva a los operadores a reconsiderar la configuración de sus indicadores.

Wikieconomia no proporciona servicios ni asesoramiento fiscal, de inversión o financiero. La información se presenta sin tener en cuenta los objetivos de inversión, la tolerancia al riesgo o la situación financiera de un inversor en particular y puede no ser adecuada para todos los inversores. La inversión implica riesgos, incluida la posible pérdida del principal.