Definicion de ¿Cuál es una situación especial en la inversión usando un ejemplo?
El título se refiere a la inversión en la que un inversor recibe un retorno fijo, independientemente de si el activo subyacente gana o pierde valor.
**Situación especial en la inversión:** Un ejemplo de situación especial en la inversión sería un bono con cupón fijo, en el que el inversor recibe pagos regulares de interés, independientemente de cómo esté desempeñándose el mercado.
¿Qué es una situación especial?
Una situación especial es un evento inusual que hace que los inversores compren una acción u otro activo con la creencia de que su precio aumentará.
Una situación especial, por definición, no tiene nada que ver con los fundamentos de la acción ni con ninguno de los otros fundamentos que los inversores suelen utilizar para seleccionar inversiones. Es un intento de sacar provecho del potencial incremento de valor que presenta una situación especial.
Por otro lado, puede tratarse de un intento de sacar provecho de la esperada recuperación de acciones cuyo precio ha caído debido a una situación especial. Este es el clásico consejo de “comprar barato, vender caro”. Un inversor en situaciones especiales percibió una oportunidad.
Comprender la situación especial
Las oportunidades de inversión en situaciones especiales pueden adoptar muchas formas e incluir una variedad de clases de activos. A menudo surgen como resultado de noticias de última hora o rumores de que alguna noticia está a punto de publicarse. Estos pueden estar relacionados con escisiones, ofertas públicas de adquisición, fusiones, adquisiciones, quiebras, litigios, cambios en la estructura de capital, activismo de los accionistas, recompras de acciones y cualquier otro evento que pueda afectar las perspectivas a corto plazo de la empresa.
Resultados clave
- Una situación especial es un evento único que afecta una acción u otro activo.
- Cualquier número de eventos, positivos o negativos, pueden hacer que el precio de una acción suba o baje.
- Existen fondos situacionales especiales que buscan explotar tales eventos.
Una situación especial puede ser positiva o negativa. Es decir, un evento positivo, como un anuncio de recompra de acciones, puede provocar que las acciones de la empresa suban en el corto plazo. O un evento negativo, como una investigación antimonopolio del gobierno, puede reducir temporalmente el precio de las acciones de una empresa, brindando así una oportunidad para un inversionista que anticipa que la investigación terminará a favor de la empresa.
Los fondos “impulsados por eventos” u “oportunistas” buscan situaciones especiales.
Las acciones de grandes empresas representan las situaciones especiales más visibles. Sin embargo, detrás de escena, inversores inteligentes están analizando títulos de deuda senior y subordinada, buscando errores de fijación de precios para aprovechar o participar en una colocación privada de acciones de una empresa en problemas.
Una situación especial puede surgir en cualquier industria en cualquier momento del ciclo económico.
Invertir en situaciones especiales
Existen fondos de inversión que están diseñados para aprovechar situaciones especiales. Los nombres de los fondos suelen incluir las palabras «impulsado por eventos» u «oportunista».
Una variación de esta estrategia de inversión se concentra en activos en dificultades y en situaciones especiales. Estos inversores buscan identificar y comprar activos que, por diversas razones, están infravalorados por los mercados y, por tanto, baratos.
Invertir en situaciones especiales es inherentemente un negocio arriesgado.
Ejemplo de excepción
Una gran empresa pública que escinda una de sus unidades de negocio en su propia empresa pública creará una situación especial.
Si el mercado cree que la empresa que pronto se escindirá tiene una valoración más alta en su forma actual que después de la escisión, un inversor puede comprar acciones de la empresa más grande antes de la escisión en un intento de lograr un retorno rápido. aumento de precio.
Preguntas Frecuentes
1. ¿Qué es una situación especial?
– Una situación especial es un evento inusual que hace que los inversores compren una acción u otro activo con la creencia de que su precio aumentará.
2. ¿Cómo se puede comprender la situación especial?
– Las oportunidades de inversión en situaciones especiales pueden adoptar muchas formas e incluir una variedad de clases de activos. Estos pueden estar relacionados con escisiones, ofertas públicas de adquisición, fusiones, adquisiciones, quiebras, litigios, cambios en la estructura de capital, activismo de los accionistas, recompras de acciones y cualquier otro evento que pueda afectar las perspectivas a corto plazo de la empresa.
3. ¿Cuál es un ejemplo de una situación especial?
– Una gran empresa pública que escinda una de sus unidades de negocio en su propia empresa pública crea una situación especial. Si el mercado cree que la empresa que pronto se escindirá tiene una valoración más alta en su forma actual que después de la escisión, un inversor puede comprar acciones de la empresa más grande antes de la escisión en un intento de lograr un retorno rápido.
¿Problemas o dudas? Te ayudamos
Si quieres estar al día, suscríbete a nuestra newsletter y síguenos en Instagram. Si quieres recibir soporte para cualquier duda o problema, no dude en ponerse en contacto con nosotros en info@wikieconomia.org.