¿Qué es la garantía? Así es como funciona

¿Qué es la garantía?

La garantía es el uso de un activo valioso como garantía para garantizar un préstamo. Si el prestatario no cumple con el préstamo, el prestamista puede embargar y vender el activo para recuperar sus pérdidas.

Para los prestamistas, la garantía de activos proporciona un nivel de certeza con respecto al riesgo de incumplimiento. Para los prestatarios con mal crédito, esto puede ayudarles a obtener préstamos. Los préstamos garantizados se consideran préstamos garantizados, por lo que sus tasas de interés suelen ser significativamente más bajas que las de los préstamos no garantizados.

Comprender la garantía

Las hipotecas sobre viviendas y los préstamos para automóviles son dos ejemplos comunes de garantía. El prestamista puede embargar la casa o el automóvil si el prestatario no cumple con los pagos.

La garantía también es común para los préstamos comerciales. El propietario de una empresa puede proporcionar equipos, propiedades, acciones o bonos como garantía de un préstamo para ampliar o mejorar la empresa.

En un préstamo garantizado, el principal (la cantidad original de dinero prestado) generalmente se basa en el valor estimado de la garantía de la propiedad. La mayoría de los prestamistas garantizados prestarán entre el 70% y el 90% del valor de la garantía.

Para el prestamista, los préstamos garantizados son intrínsecamente más seguros que los préstamos no garantizados, razón por la cual suelen tener tasas de interés más bajas. Los préstamos sin garantía o sin garantía incluyen tarjetas de crédito y préstamos personales, que suelen tener tasas mucho más altas.

Tasas de interés sobre préstamos garantizados y no garantizados

Por ejemplo, a agosto de 2023, a continuación se muestran ejemplos de tasas de interés para préstamos garantizados y no garantizados:

• asegurado: Un solicitante con una buena calificación crediticia puede obtener un préstamo para automóvil nuevo a 36 meses a una tasa de interés promedio del 7,91%.
• asegurado: Se puede obtener una hipoteca a tipo fijo a 30 años con un tipo de interés medio del 7,23%.
• Inseguro: Por otro lado, la tasa de interés promedio de todas las tarjetas de crédito en la base de datos de tarjetas de Wikieconomia fue del 23,99%.
• No asegurado o asegurado: Las tasas de interés de los préstamos personales, que pueden ser garantizados o no, oscilaron entre el 4,6% y el 36%.

Préstamos comerciales garantizados

Cuando las empresas necesitan préstamos para financiar proyectos y operaciones, pueden utilizar equipos y propiedades como garantía para garantizar los bonos que se emiten a los inversores como valores de renta fija. La renta fija proporciona a los inversores un pago de intereses fijos, así como una devolución del principal al vencimiento, por lo que los bonos son un tipo de préstamo garantizado (deuda corporativa) entre una empresa (prestatario) y el inversor (prestamista).

Al colocar bonos, los equipos y propiedades se pignoran como garantía del pago del bono. Si la empresa incumple, los suscriptores del acuerdo pueden apoderarse de la garantía, venderla y utilizar las ganancias para pagar la deuda a los inversores.

El mayor nivel de seguridad ofrecido al tenedor del bono (prestamista) generalmente ayuda a reducir la tasa de interés ofrecida sobre el bono, lo que también reduce el costo de financiamiento para el emisor (prestatario).

Invertir con garantía: comprar con margen

En la industria de inversiones, el uso de valores como garantía es común. Por ejemplo, comprar con margen, es decir, comprar (en parte) con dinero prestado, depende del uso de otros valores en la cuenta del inversor como garantía para el préstamo. Si un inversionista tiene suficientes activos en la cuenta para usarlos como garantía, la firma de corretaje le permitirá comprar valores con el dinero prestado.

Si la inversión tiene éxito, el préstamo se reembolsará con los beneficios. Si una inversión pierde dinero, el corredor emite una llamada de margen (es decir, un requisito para que el inversor deposite dinero o valores adicionales o venda algunos activos para llevar la cuenta a un valor mínimo).

Normalmente, los requisitos de margen se cobran como un porcentaje del monto total del préstamo. Si un inversionista pide prestado $1,000, la correduría requerirá que el 25% del monto del préstamo ($250) esté disponible como garantía. Por lo tanto, es muy importante que las inversiones adquiridas con margen aumenten de valor y generen rendimientos positivos.

Línea de fondo

Los préstamos garantizados utilizan garantías para proteger a los prestamistas en caso de incumplimiento. Si tiene algo de valor y confía en su capacidad para pagar el préstamo, puede utilizar su garantía para obtener una tasa de interés mucho más baja que la de un préstamo sin garantía. Simplemente pida prestado con prudencia: si no puede pagar el préstamo garantizado por su casa o su automóvil, podría quedarse sin casa ni transporte.