Definicion de Dinero mayorista: qué es y cómo funciona
Resume de la forma mas breve posible la definición técnica de este título. Utiliza muchas negritas utilizando HTML tag Dinero mayorista: qué es y cómo funciona
¿Qué es el dinero mayorista?
El dinero mayorista se refiere a grandes cantidades de dinero proporcionadas por instituciones financieras en los mercados monetarios. Esta banca mayorista cubre el mercado de valores negociables como letras del Tesoro, papel comercial, aceptaciones bancarias, depósitos extranjeros o de corredores, certificados de depósito, pagarés, acuerdos de recompra, fondos federales e hipotecas a corto plazo y préstamos respaldados por activos. valores.
Resultados clave
- El dinero mayorista se refiere a grandes cantidades de dinero prestadas por instituciones financieras en los mercados monetarios.
- Como ha demostrado la crisis hipotecaria, se puede organizar rápidamente, pero confiar en ello es peligroso.
- Los mercados monetarios mayoristas son un buen indicador adelantado de las tensiones en el sistema financiero.
Entendiendo el dinero mayorista
El dinero al por mayor es una forma para que las grandes corporaciones e instituciones financieras obtengan capital de trabajo y otros financiamientos a corto plazo, y es fundamental para el funcionamiento adecuado del sistema financiero estadounidense y global.
La financiación mayorista puede concertarse rápidamente, pero depender de ella es peligroso, como descubrieron los bancos durante la crisis financiera mundial, cuando el mercado financiero mayorista colapsó. El uso excesivo de financiación mayorista a corto plazo en lugar de depósitos minoristas y acuerdos de recompra expuso a los bancos al riesgo de liquidez cuando la liquidez más importaba.
Un ejemplo de esto ocurrió después del colapso de Lehman Brothers durante la crisis financiera de 2008. Se produjo una corrida bancaria y los inversores retiraron sus fondos mayoristas. Según se informa, Wachovia perdió aproximadamente el 1% (o aproximadamente 5 mil millones de dólares) de sus fondos. La Corporación Federal de Seguro de Depósitos ordenó al banco negociar una adquisición con Citigroup y Wells Fargo en lugar de declararse en quiebra. Se vendió durante el fin de semana a Wells Fargo por unos 15.000 millones de dólares.
El momento decisivo de la crisis hipotecaria se produjo en 2007, cuando Northern Rock, un banco británico que dependía de los mercados mayoristas para gran parte de su financiación, ya no pudo financiar sus actividades crediticias y se vio obligado a recurrir al Banco de Inglaterra en busca de financiación de emergencia. .
Señales de mercados monetarios mayoristas
Por lo tanto, los mercados monetarios mayoristas son un buen indicador adelantado de las tensiones en el sistema financiero y ofrecen una imagen más real de los costos de endeudamiento que las tasas de interés oficiales de los bancos centrales. Hoy en día, la tasa de descuento a un día del OIS se ha convertido en un indicador clave del riesgo crediticio en el sector bancario utilizando tasas de referencia a corto plazo, como la tasa de fondos federales.
La demanda de activos líquidos de alta calidad (HQLA) en los mercados financieros globales sugiere que los mercados monetarios mayoristas están lejos de recuperarse, incluso cuando los bancos de importancia sistémica global (G-SIB) cumplen con las nuevas medidas de capital y liquidez de Basilea III, como el índice de cobertura de liquidez y ratio de financiación estable neta.
En Estados Unidos, las nuevas reglas del mercado monetario entraron en vigor en 2016, pero la Reserva Federal tendrá que garantizar la estabilidad de los mercados de crédito a través del mecanismo de Recompra y Recompra (RRP) durante algún tiempo. Esto se debe a que el aumento de las tasas de interés aumenta la dependencia de los bancos de la financiación mayorista al reducir los depósitos minoristas. Esto, a su vez, aumenta el riesgo sistémico.
Preguntas Frecuentes
Incluye tres preguntas frecuentes sobre el contenido dando sus respuestas. Utiliza muchas negritas utilizando HTML tag
¿Qué es el dinero mayorista?
El dinero mayorista se refiere a grandes cantidades de dinero proporcionadas por instituciones financieras en los mercados monetarios. Esta banca mayorista cubre el mercado de valores negociables como letras del Tesoro, papel comercial, aceptaciones bancarias, depósitos extranjeros o de corredores, certificados de depósito, pagarés, acuerdos de recompra, fondos federales e hipotecas a corto plazo y préstamos respaldados por activos. valores.
Resultados clave
- El dinero mayorista se refiere a grandes cantidades de dinero prestadas por instituciones financieras en los mercados monetarios.
- Como ha demostrado la crisis hipotecaria, se puede organizar rápidamente, pero confiar en ello es peligroso.
- Los mercados monetarios mayoristas son un buen indicador adelantado de las tensiones en el sistema financiero.
Entendiendo el dinero mayorista
El dinero al por mayor es una forma para que las grandes corporaciones e instituciones financieras obtengan capital de trabajo y otros financiamientos a corto plazo, y es fundamental para el funcionamiento adecuado del sistema financiero estadounidense y global.
La financiación mayorista puede concertarse rápidamente, pero depender de ella es peligroso, como descubrieron los bancos durante la crisis financiera mundial, cuando el mercado financiero mayorista colapsó. El uso excesivo de financiación mayorista a corto plazo en lugar de depósitos minoristas y acuerdos de recompra expuso a los bancos al riesgo de liquidez cuando la liquidez más importaba.
Un ejemplo de esto ocurrió después del colapso de Lehman Brothers durante la crisis financiera de 2008. Se produjo una corrida bancaria y los inversores retiraron sus fondos mayoristas. Según se informa, Wachovia perdió aproximadamente el 1% (o aproximadamente 5 mil millones de dólares) de sus fondos. La Corporación Federal de Seguro de Depósitos ordenó al banco negociar una adquisición con Citigroup y Wells Fargo en lugar de declararse en quiebra. Se vendió durante el fin de semana a Wells Fargo por unos 15.000 millones de dólares.
El momento decisivo de la crisis hipotecaria se produjo en 2007, cuando Northern Rock, un banco británico que dependía de los mercados mayoristas para gran parte de su financiación, ya no pudo financiar sus actividades crediticias y se vio obligado a recurrir al Banco de Inglaterra en busca de financiación de emergencia. .
Señales de mercados monetarios mayoristas
Por lo tanto, los mercados monetarios mayoristas son un buen indicador adelantado de las tensiones en el sistema financiero y ofrecen una imagen más real de los costos de endeudamiento que las tasas de interés oficiales de los bancos centrales. Hoy en día, la tasa de descuento a un día del OIS se ha convertido en un indicador clave del riesgo crediticio en el sector bancario utilizando tasas de referencia a corto plazo, como la tasa de fondos federales.
La demanda de activos líquidos de alta calidad (HQLA) en los mercados financieros globales sugiere que los mercados monetarios mayoristas están lejos de recuperarse, incluso cuando los bancos de importancia sistémica global (G-SIB) cumplen con las nuevas medidas de capital y liquidez de Basilea III, como el índice de cobertura de liquidez y ratio de financiación estable neta.
En Estados Unidos, las nuevas reglas del mercado monetario entraron en vigor en 2016, pero la Reserva Federal tendrá que garantizar la estabilidad de los mercados de crédito a través del mecanismo de Recompra y Recompra (RRP) durante algún tiempo. Esto se debe a que el aumento de las tasas de interés aumenta la dependencia de los bancos de la financiación mayorista al reducir los depósitos minoristas. Esto, a su vez, aumenta el riesgo sistémico.
¿Problemas o dudas? Te ayudamos
Si quieres estar al día, suscríbete a nuestra newsletter y síguenos en Instagram. Si quieres recibir soporte para cualquier duda o problema, no dude en ponerse en contacto con nosotros en info@wikieconomia.org.