Avance íntegramente elaborado: qué es, cómo funciona, ejemplo

¿Qué es un anticipo totalmente pagado?

Un anticipo total es un tipo de préstamo utilizado en Australia. Si bien pueden adaptarse para satisfacer diferentes necesidades, los anticipos completos suelen utilizarse como préstamos comerciales a largo plazo.

Comprensión de los adelantos totalmente pagados

Un anticipo completo es esencialmente un préstamo a plazo en el que el prestatario recibe el monto principal al inicio del préstamo y acepta pagar el monto principal con intereses de acuerdo con un cronograma de pago predeterminado. Los detalles de un anticipo completo, como si utiliza interés fijo o variable, pueden variar según las necesidades del prestamista.

Los anticipos totalmente adelantados suelen estructurarse como préstamos a largo plazo, lo que los hace muy adecuados para financiar la compra de activos con una larga vida útil, como bienes inmuebles o equipos de larga duración. Los anticipos totalmente adelantados pueden estructurarse como préstamos garantizados, en los que el activo subyacente está pignorado como garantía, o como préstamos no garantizados.

Es posible una mayor personalización con respecto al momento de los pagos de intereses. El interés puede ser fijo o variable y puede capitalizarse mensual, trimestral, semestral o incluso anualmente. Los anticipos completos pueden incluso estructurarse como préstamos con intereses únicamente, en los que el principal se reembolsa en una suma global al final del plazo.

Uno de los beneficios de utilizar una tasa de interés fija es que los pagos son estables y predecibles durante toda la vida del préstamo. Por otro lado, elegir una tasa fija expone al prestatario al riesgo de que las tasas de interés del mercado bajen durante la vigencia del préstamo. En este escenario, el prestatario sufrirá el costo de oportunidad de pagar una tasa de interés superior a la del mercado. Y si bien es posible refinanciar su préstamo para aprovechar tasas más bajas, hacerlo puede generar multas por pago anticipado.

Por otro lado, las tasas de interés variables subirán o bajarán dependiendo de los mercados financieros en general. Esto dificulta que un prestatario pueda predecir con precisión el costo real de un préstamo a lo largo del tiempo. Por otro lado, un anticipo completo puede incluir disposiciones sobre la tasa de interés máxima, que pueden ayudar al prestatario a comprender y prepararse para los posibles costos de tenencia si las tasas de interés aumentan durante la vigencia del préstamo.

Un ejemplo real de un avance totalmente extendido

Al es propietario de una pequeña empresa en Australia. Quiere comprar nuevos equipos para permitir que su negocio amplíe la producción. Con este fin, Al contacta a su gerente de cuentas en el Banco XYZ para discutir la posibilidad de obtener un anticipo totalmente desembolsado.

El gerente de cuentas Ala explica que los términos de un anticipo completo se pueden adaptar a sus necesidades. En este caso, Al busca comprar equipo con una vida útil probable de 20 años. Calcula que pasarán 12 meses antes de que el equipo esté en funcionamiento y genere ingresos para su negocio.

Tras conocer sus prioridades, el gerente de cuentas Ala recomienda estructurar el anticipo completo con una amortización a 20 años, que paga intereses sobre el préstamo sólo durante los primeros 12 meses. De esta manera, Al puede minimizar los pagos de su préstamo hasta que su equipo pueda generar ingresos para liquidar el préstamo. Para minimizar aún más la incertidumbre sobre los préstamos, recomienda utilizar una tasa de interés fija para que Al pueda planificar los pagos del préstamo con un alto grado de precisión.