Definicion de Volumen de balance (OBV): definición, fórmula y uso como indicador
Volumen de balance (OBV): definición, fórmula y uso como indicador
¿Qué hay en el volumen de balance (OBV)?
El volumen en equilibrio (OBV) es un indicador técnico del impulso comercial que utiliza el flujo de volumen para predecir cambios en el precio de una acción. Joseph Granville desarrolló por primera vez la métrica OBV en un libro de 1963. La nueva clave de Granville para obtener ganancias en el mercado de valores.
Granville creía que el volumen era la fuerza clave detrás de los mercados y desarrolló OBV para predecir cuándo se producirían movimientos importantes en los mercados en función de los cambios en el volumen. En su libro, describió las previsiones del OBV como «un resorte muy tenso». Creía que cuando el volumen aumenta bruscamente sin un cambio significativo en el precio de una acción, el precio eventualmente subirá o bajará.
Imagen de Sabrina Jiang © Wikieconomia 2021
Resultados clave
- El volumen en equilibrio (OBV) es un indicador de impulso técnico que utiliza cambios en el volumen para predecir los precios.
- OBV muestra el sentimiento de la multitud, lo que puede predecir un resultado alcista o bajista.
- Comparar la acción relativa de las barras de precios y el OBV genera más señales procesables que los histogramas de volumen verdes o rojos que normalmente se encuentran en la parte inferior de los gráficos de precios.
Fórmula sobre el volumen de equilibrio (OBV)
OBZ
«=»
OBZ
PAG
R
mi
V
+
{
volumen,
si cerca
>
cerca
PAG
R
mi
V
0,
si cerca
«=»
cerca
PAG
R
mi
V
−
volumen,
si cerca
<
cerca
PAG
R
mi
V
Dónde:
OBZ
«=»
Nivel de volumen del saldo actual
OBZ
PAG
R
mi
V
«=»
Nivel de volumen del saldo anterior
volumen
«=»
Último volumen de operaciones
\begin{alineado} &\text{OBV} = \text{OBV}_{prev} + \begin{cases} \text{volumen,} & \text{si está cerca} > \text{close}_{prev} \\ \text{0,} & \text{si cierra} = \text{close}_{prev} \\ -\text{volumen,} & \text{si cierra} < \text{close}_{prev } \\ \end{cases} \\ &\textbf{donde:} \\ &\text{OBV} = \text{Nivel de volumen del saldo actual} \\ &\text{OBV}_{prev} = \text{ Nivel de volumen del saldo anterior} \\ &\text{volumen} = \text{Último volumen de operaciones} \\ \end{aligned} OBZ«=»OBZPAGreV+⎩⎨⎧volumen,0,−volumen,si cerca>cercaPAGreVsi cerca«=»cercaPAGreVsi cerca<cercaPAGreVDónde:OBZ«=»Nivel de volumen del saldo actualOBZPAGreV«=»Nivel de volumen del saldo anteriorvolumen«=»Último volumen de operaciones
Cálculo del volumen de equilibrio
El volumen en equilibrio es un subtotal del volumen de negociación de un activo e indica si ese volumen fluye hacia o desde un valor o par de divisas determinado. OBV es la suma acumulada de volumen (positivo y negativo). Se aplican tres reglas al calcular el OBV. Ellos son:
1. Si el precio de cierre de hoy es mayor que el precio de cierre de ayer, entonces: OBV actual = OBV anterior + volumen de hoy.
2. Si el precio de cierre de hoy es inferior al precio de cierre de ayer, entonces: OBV actual = OBV anterior – volumen de hoy.
3. Si el precio de cierre de hoy es igual al precio de cierre de ayer, entonces: OBV actual = OBV anterior.
¿Qué te dice OBB?
La teoría detrás del OBV se basa en la distinción entre el dinero inteligente, es decir, los inversores institucionales, y los inversores minoristas menos sofisticados. A medida que los fondos mutuos y los fondos de pensiones comiencen a comprar acciones que los inversores minoristas están vendiendo, el volumen podría aumentar incluso si el precio se mantiene relativamente estable. Al final, el volumen hace subir el precio. En este punto, los inversores más grandes empiezan a vender y los inversores más pequeños empiezan a comprar.
Aunque el OBV se traza en un gráfico de precios y se mide numéricamente, el valor cuantificado individual real del OBV es irrelevante. El indicador en sí es acumulativo, mientras que el intervalo de tiempo permanece fijo utilizando un punto de partida designado, es decir, el valor numérico real de OBV depende arbitrariamente de la fecha de inicio. En cambio, los comerciantes y analistas observan el patrón de cambios en el OBV a lo largo del tiempo; La pendiente de la línea OBV tiene toda la importancia del análisis.
Los analistas analizan las métricas de volumen en OBV para rastrear a los grandes inversores institucionales. Ven las discrepancias entre volumen y precio como sinónimo de la relación entre el dinero inteligente y las masas dispares, con la esperanza de demostrar oportunidades de compra contra las tendencias predominantes equivocadas. Por ejemplo, el dinero institucional puede hacer subir el precio de un activo y luego venderlo después de que otros inversores se unan.
Ejemplo de uso de OBV
A continuación se muestra una lista de precios de cierre y volumen de acciones hipotéticas durante 10 días:
- Día uno: precio de cierre 10 dólares, volumen 25.200 acciones.
- Día dos: precio de cierre 10,15 dólares, volumen 30.000 acciones.
- Día tres: precio de cierre 10,17 dólares, volumen 25.600 acciones.
- Día cuatro: precio de cierre 10,13 dólares, volumen 32.000 acciones.
- Día cinco: precio de cierre 10,11 dólares, volumen 23.000 acciones.
- Día seis: precio de cierre 10,15 dólares, volumen 40.000 acciones.
- Día siete: precio de cierre 10,20 dólares, volumen 36.000 acciones.
- Día ocho: precio de cierre 10,20 dólares, volumen 20.500 acciones.
- Día nueve: precio de cierre 10,22 dólares, volumen 23.000 acciones.
- Día 10: Precio de cierre $10,21, volumen 27.500 acciones.
Como puede ver, el segundo, tercer, sexto, séptimo y noveno día son días de crecimiento, por lo que estos volúmenes de negociación se suman al OBV. Los días cuarto, quinto y décimo son días de baja, por lo que estos volúmenes de negociación se restan del OBV. El octavo día, no hay cambios en el OBV ya que el precio de cierre no ha cambiado. Teniendo en cuenta los días, el OBV de cada uno de los 10 días es:
- Día 1 OBV = 0
- Día 2 OBV = 0 + 30 000 = 30 000
- Día 3 OBV = 30 000 + 25 600 = 55 600
- OBV del cuarto día = 55.600 – 32.000 = 23.600
- OBV del quinto día = 23.600 – 23.000 = 600
- OBV del sexto día = 600 + 40.000 = 40.600
- Séptimo día de OBV = 40.600 + 36.000 = 76.600
- OBV del octavo día = 76.600
- OBV del noveno día = 76.600 + 23.000 = 99.600
- OBC del día 10 = 99.600 – 27.500 = 72.100
OBV vs acumulación/distribución
El volumen en balance y la línea de acumulación/distribución son similares en el sentido de que ambos son indicadores de impulso que utilizan el volumen para predecir el movimiento del dinero inteligente. Sin embargo, aquí es donde terminan las similitudes. En el caso del volumen en equilibrio, se calcula sumando el volumen del día alcista y restando el volumen del día a la baja.
La fórmula utilizada para crear la línea de acumulación/distribución (Acc/Dist) es muy diferente del OBV que se muestra arriba. La fórmula Acc/Dist, para simplificar, es que toma la posición del precio actual en relación con su rango de negociación reciente y la multiplica por el volumen durante ese período.
Limitaciones de OBV
Una de las limitaciones del OBV es que es un indicador adelantado, lo que significa que puede hacer predicciones pero puede decir poco sobre lo que realmente sucedió en términos de las señales que produce. Debido a esto, tiende a dar señales falsas. Por lo tanto, se puede equilibrar con indicadores rezagados. Agregue una línea de media móvil al OBV para buscar rupturas de la línea OBV; puede confirmar la ruptura del precio si el indicador OBV realiza una ruptura simultánea.
Otra advertencia al utilizar OBV es que un gran aumento en el volumen en un día puede alterar el indicador por un tiempo. Por ejemplo, un anuncio sorpresa de ganancias, adiciones o eliminaciones del índice, o operaciones institucionales masivas en bloque pueden hacer que el indicador suba o baje, pero un salto en el volumen puede no indicar una tendencia.
¿Cuál es el volumen de negociación diario promedio?
Volumen promedio diario de operaciones (ADTV) es el número promedio de acciones negociadas cada día para una acción determinada. Este puede ser un indicador útil ya que un volumen de operaciones alto o bajo atrae a diferentes tipos de operadores. Los comerciantes e inversores pueden utilizar ADTV para evaluar la liquidez, analizar la volatilidad, optimizar la ejecución comercial y gestionar el riesgo. ADTV se puede utilizar junto con OBV y otros indicadores para medir la actividad del mercado.
¿Cuál es la diferencia entre el volumen de libros y la tendencia del precio por volumen?
Una tendencia de precio y volumen (VPT) es similar al volumen en equilibrio en que mide el volumen agregado y proporciona a los operadores información sobre el flujo de efectivo de un valor. Pero mientras que OBV sólo analiza el volumen dependiendo de si el cierre fue mayor o menor, VPT analiza ¿Cuántos? más alto o más bajo era. Esto ayuda a determinar la dirección del precio de un valor y la fuerza del cambio de precio.
¿El volumen en equilibrio está adelantado o retrasado?
El volumen en balance es un indicador adelantado: proporciona pronósticos, pero no proporciona información específica sobre qué sucedió exactamente o por qué. Esto puede dar lugar a interpretaciones incorrectas. Para una mayor eficacia, el OBV debe utilizarse junto con indicadores rezagados.
Línea de fondo
On Balance Volume (OBV) es un indicador técnico que mide el flujo de volumen positivo y negativo y analiza la dirección del comercio. Se muestra como una sola línea, lo que puede proporcionar información sobre las intenciones de los participantes del mercado, que los inversores pueden utilizar para tomar decisiones comerciales y determinar dónde comprar o vender un activo. Sin embargo, el OBV no proporciona información específica sobre un activo financiero, lo que puede dar lugar a interpretaciones erróneas. Por lo tanto, los operadores deberían equilibrar el OBV utilizando indicadores rezagados.
Preguntas Frecuentes
Incluye tres preguntas frecuentes sobre el contenido dando sus respuestas. Utiliza muchas negritas utilizando HTML tag ¿Qué hay en el volumen de balance (OBV)? El volumen en equilibrio (OBV) es un indicador técnico del impulso comercial que utiliza el flujo de volumen para predecir cambios en el precio de una acción. Joseph Granville desarrolló por primera vez la métrica OBV en un libro de 1963. La nueva clave de Granville para obtener ganancias en el mercado de valores. Granville creía que el volumen era la fuerza clave detrás de los mercados y desarrolló OBV para predecir cuándo se producirían movimientos importantes en los mercados en función de los cambios en el volumen. En su libro, describió las previsiones del OBV como «un resorte muy tenso». Creía que cuando el volumen aumenta bruscamente sin un cambio significativo en el precio de una acción, el precio eventualmente subirá o bajará. Imagen de Sabrina Jiang © Wikieconomia 2021 Resultados clave El volumen en equilibrio (OBV) es un indicador de impulso técnico que utiliza cambios en el volumen para predecir los precios.OBV muestra el sentimiento de la multitud, lo que puede predecir un resultado alcista o bajista.Comparar la acción relativa de las barras de precios y el OBV genera más señales procesables que los histogramas de volumen verdes o rojos que normalmente se encuentran en la parte inferior de los gráficos de precios. Fórmula sobre el volumen de equilibrio (OBV) OBZ «=» OBZ PAG R mi V + { volumen, si cerca > cerca PAG R mi V 0, si cerca «=» cerca PAG R mi V − volumen, si cerca < cerca PAG R mi V Dónde: OBZ "=" Nivel de volumen del saldo actual OBZ PAG R mi V "=" Nivel de volumen del saldo anterior volumen "=" Último volumen de operaciones \begin{alineado} &\text{OBV} = \text{OBV}_{prev} + \begin{cases} \text{volumen,} & \text{si está cerca} > \text{close}_{prev} \\ \text{0,} & \text{si cierra} = \text{close}_{prev} \\ -\text{volumen,} & \text{si cierra} < \text{close}_{prev } \\ \end{cases} \\ &\textbf{donde:} \\ &\text{OBV} = \text{Nivel de volumen del saldo actual} \\ &\text{OBV}_{prev} = \text{ Nivel de volumen del saldo anterior} \\ &\text{volumen} = \text{Último volumen de operaciones} \\ \end{aligned} OBZ"="OBZPAGreV+⎩⎨⎧volumen,0,−volumen,si cerca>cercaPAGreVsi cerca»=»cercaPAGreVsi cerca
¿Problemas o dudas? Te ayudamos
Si quieres estar al día, suscríbete a nuestra newsletter y síguenos en Instagram. Si quieres recibir soporte para cualquier duda o problema, no dude en ponerse en contacto con nosotros en info@wikieconomia.org.